債務融資

債務融資是指你為經營企業而借入的資金，而不是股權融資，即從投資者那裡籌集資金，投資者有權從你的企業中分得利潤。根據你所尋求的貸款類型，你可以把債務融資分為兩類：長期和短期。

長期債務融資

長期債務融資通常適用於您的企業正在購買的資產，如設備、建築物、土地或機器。貸款人通常會要求以購買的資產作為長期貸款的擔保。有了長期債務融資，貸款的預定償還和資產的估計使用壽命通常為三至七年。1長期債務很可能具有固定利率，可轉換為每月支付的一致性和高可預測性。

長期債務融資使企業更容易進行預算，每月支付一致的款項，並提高他們的信用評分。

短期債務融資

短期債務融資通常適用於企業日常經營所需的資金，如購買存貨、物資或支付員工薪水。短期融資被稱為經營性貸款或短期貸款，因為預定還款時間不到一年。信貸額度是短期債務融資的一個例子。或者通常由信貸額度擔保。

短期債務融資的常見類型包括短期銀行貸款、應付帳款、薪水、租賃付款和應付所得稅。

當銷售收入不足以支付當前費用時，往往會出現臨時現金流問題的企業通常使用短期融資。初創企業尤其容易出現現金流管理問題。

信用卡是小企業短期融資的熱門來源。多數的小企業主使用信用卡進行融資。

債務融資的優勢

與股權融資相比，債務融資的主要優勢在於，貸款人不會在你的企業中佔據股權地位。您保留全部所有權，貸款人無法控制業務的運行。

債務利息成本作為一項業務費用可以完全免稅，如果是長期融資，還款期可以延長很多年，從而减少每月的開支。假設貸款沒有可變利率，利息支出是預算和業務規劃的已知數量。其他優勢包括：

· 建立商業信用

· 為所有者權益提供槓桿

· 預算和未來規劃的穩定性

· 長期債務可以消除對更昂貴的短期選擇的依賴

債務融資的弊端

對於延期融資，銀行通常要求企業的資產作為貸款的抵押品過帳。如果（與小企業一樣）企業沒有足够的抵押品，貸款人將要求企業所有者提供個人擔保。

個人擔保必須來自擁有企業20%或以上股份的所有人，以及其他擔任關鍵管理職位的個人。擔保是否由個人資產擔保，取決於已經抵押的資產的價值以及個人擁有的資產相對於借款金額的價值。

作為業主，這讓你個人負責償還貸款，即使你的企業已經成立。如果你的企業無法償還貸款，你作為抵押品的任何個人資產都可以被銀行沒收。

有了債務融資，固定的還款時間表和高昂的還貸成本會使企業難以擴張。通過股權融資，資金投資於企業以換取股權。沒有固定的還款時間表，投資者一般有一個長期的投資回報目標。

如果你的企業需要債務融資或股權投資，你必須有一個堅實的商業計畫，然後任何貸款人或投資者會考慮給你資金。這包括企業的財務細節，如損益表、現金流預測和資產負債表。